Что такое ETF и как на нем заработать?

Приветствую вас уважаемые читатели. Недавно на моем сайте появилась рубрика с описанием ETF на разные типы активов, поэтому в этой статье я поделюсь информацией о том, что представляет из себя данный инструмент и как можно на нем заработать.

ETF (Exchange Trade Fund) или торгуемый на бирже фонд, представлен на фондовых рынках паями, и каждый пай это по сути, сертификат на право владения пакетом акций. Кроме того преимущество паев в том, что на бирже по ним есть ликвидность, а значит их можно покупать и продавать также как и акции. Именно это выгодно отличает ETF от ПИФов (тех которые не торгуются на бирже).

Объясню просто, что представляет из себя ETF: создается инвестиционный фонд привязанный к какому-нибудь индексу (например S&P500), то есть управляющий этого фонда покупает только те акции которые входят в этот индекс и соответственно динамика этого фонда повторяет динамику индекса к которому он привязан. После формирования портфеля паи фонда выпускаются на биржу и становятся доступны для инвесторов.

То есть, покупая такой пай, инвестор становится владельцем целого портфеля акций входящих в индекс. В описании каждого фонда обычно приводится структура портфеля, какой процент в нем занимает та или иная бумага и что влияет на уменьшение или увеличение доли бумаг в портфеле.

РИСКИ И ETF

ETF является довольно надежным биржевым инструментом, так как всю документацию, деньги и ценные бумаги фонда хранит банк-кастодиан, то есть надежный банк  являющийся фактическим держателем активов фонда. Кроме того, ETF разрешены для покупки пенсионными фондами, а они, как известно, имеют право покупать только самые надежные инструменты.

Читайте также: Насколько важен кредитный рейтинг для инвестора

ETF НА РЫНКЕ США

На рынке США существует огромное количество ETF на самые различные активы, например в один из таких фондов входят только бумаги компаний производящих виски. Такое разнообразие поможет любому инвестору найти фонд по вкусу и по карману. Индексы, к которым привязываются ETF, тоже могут быть различными, есть, например, ETF на облигации, металлы, золото, рынки развивающихся стран и на много что еще.

ETF НА РОССИЙСКОМ РЫНКЕ

На российском рынке выбор ETF для инвестора куда меньше чем на американском, однако в последнее время этот сектор постоянно растет. В него приходят новые провайдеры и новые фонды, но до США, где торгуются сотни фондов от десятков разных провайдеров, нам конечно пока еще далеко. Часто подобные фонды — это единственная возможность для инвестора выйти на рынки других стран, или вложиться в определенные активы, не имея статуса квалифицированного инвестора.

ETF И ДИВИДЕНДЫ

ETF бывают двух видов — те которые выплачивают дивиденды инвесторам и те которые их реинвестируют, не выплачивая, и это реинвестирование, в дальнейшем, увеличивает стоимость пая. На рынке США большинство фондов платят дивиденды, на российском рынке большинство фондов их реинвестируют.

ETF И КОМИССИИ

Покупая данные фонды инвестор помимо комиссии брокеру платит еще и комиссию провайдеру ETF, то есть той компании которая его выпустила. Изначально при покупке комиссия уже включена в стоимость паев, а в дальнейшем на величину равную комиссии просто уменьшается доходность инвестора.

На рынке США ETF в качестве комиссии берут сотые доли процента, на московской бирже комиссии выше и составляют десятые доли процента, что на длительной дистанции может вылиться в приличные суммы.

КАК ЗАРАБОТАТЬ НА ETF?

Способов заработка на ETF существует два: заработок от прироста курсовой стоимости и заработок от дивидендов. Если вы инвестируете в России, у вас, в большинстве случаев, будет первый вариант, однако нужно сказать, что растут фонды вполне неплохо. Вот информация по годовой доходности некоторых фондов с сайта одного из популярных провайдеров Finex:

 

Про налогообложение ETF в скором времени выйдет отдельная статья так как эта тема тоже довольно обширная. Подписывайтесь на рассылку чтобы не пропустить.

Статья не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Все решения о вложении в ту или иную компанию вы принимаете исключительно сами.

Читайте и другие материалы из раздела Обучающие статьи